Hoofd- » brokers » Hoe verdient Robinhood geld?

Hoe verdient Robinhood geld?

brokers : Hoe verdient Robinhood geld?

Robinhood, die zichzelf als een verstorende factor in de online brokerage-industrie beschouwt, werd in 2014 aan het publiek gepresenteerd als een mobiele app voor Apple-smartphones en -tablets. De innovatie van Robinhood was om klanten in staat te stellen aandelen en Exchange Traded Funds (ETF's) te kopen en verkopen zonder een commissie te betalen. Gebruikers konden beleggingsfondsen, opties of vastrentende instrumenten niet short verkopen of verhandelen. Onderzoek was beperkt tot zeer elementaire prijsgrafieken en datums voor bedrijfsevenementen (zoals dividenden en winstaankondigingen), in de veronderstelling dat millennials, hun doelgroep, alle gegevens zouden vinden die ze nodig hebben om koopbeslissingen te nemen op andere websites. Een Android-app is in 2015 live gegaan.

Toen Robinhood voor het eerst zijn virtuele deuren voor het publiek opende, was er veel lawaai over vrije handel en hoe $ 0 commissies de handel 'democratiseerden'. De meeste online brokers rekenen een vergoeding die varieert van $ 1 tot ongeveer $ 7 per transactie, en ze bieden een overvloed aan onderzoek, nieuws, grafieken en educatieve bronnen naast de handelsmotor. Robinhood speelde een grote rol voor millennials, wat impliceert dat makelaarscommissies investeerders afzetten, en al dat onderzoek dat door andere makelaars wordt aangeboden, wordt overschat. Enkele miljoenen mensen waren geïntrigeerd genoeg om rekeningen te openen en transacties te plaatsen.

Rente, Premium-accounts, Marge-rente

Afgezien van commissies, genereren makelaars inkomsten op verschillende andere manieren. Robinhood verdient, net als andere makelaars, rente op niet-geïnvesteerde contanten op klantenrekeningen. Ze passeren ook alle wettelijke kosten die worden gemaakt wanneer een transactie wordt geplaatst. Dit zijn meestal fracties van een cent, maar het bedrijf rondt die vergoedingen af ​​tot op de dichtstbijzijnde cent. Robinhood rekent $ 10 per telefoontransactie met behulp van een live-makelaar en ze helpen ook bij sommige buitenlandse aandelentransacties voor $ 35- $ 50.

Robinhood beweert dat ze zeer weinig inkomsten ontvangen uit de betaling voor de orderstroom, volgens een verklaring uitgegeven door Vlad Tenev, de co-CEO en mede-oprichter van het bedrijf op 12 oktober 2018. Volgens Tenev verdient Robinhood ongeveer $ 0, 00026 aan kortingen per verhandelde dollar of 2, 6 cent per verhandelde $ 100. De meeste makelaars melden betaling voor de orderstroom per aandeel, maar Robinhood volgt die traditionele communicatiemethode niet, waardoor het erg moeilijk is om te vergelijken hoeveel ze van marktmakers en andere makelaars oogsten.

In september 2018 verklaarde Logan Kane, een medewerker van Seeking Alpha, dat de betaling van Robinhood voor de orderstroom tien keer de omzet genereerde die andere makelaars van market makers ontvangen voor hetzelfde volume. Bloomberg heeft de rapporten van Robinhood aan de Securities and Exchange Commission (SEC) geanalyseerd en berekent dat Robinhood bijna de helft van zijn inkomsten genereert uit betaling voor de orderstroom.

Het gebrek aan transparantie van Robinhood op dit punt is verontrustend. Verder wordt de betaling voor de orderstroom langzaam uit het bestaan ​​gereguleerd, dus een brokerage die afhankelijk is van het genereren van inkomsten door de orderstroom aan marktmakers te verkopen, zal binnen vijf jaar in moeilijkheden komen.

Naarmate het zijn vierde verjaardag nadert, heeft het bedrijf een website toegevoegd, samen met handel in opties, beperkte handel in cryptocurrency en gratis transacties na uren. De Robinhood Gold-service, die een vergoeding berekent voor toegang tot margeverleningen, is het enige deel van het platform dat een vergoeding in rekening brengt die de klant kan zien. Met Robinhood Gold betaalt de klant een vast maandelijks bedrag waarmee hij extra geld kan lenen dat wordt geleend van de makelaardij - ook bekend als het kopen op marge.

Kopen op marge

Bij de meeste online brokers vereist de standaardmargeovereenkomst dat leners alleen rente betalen over het geleende geld. Het accountminimum voor Robinhood Gold, de 'premium margin account' van de broker, is $ 2.000, wat een wettelijke vereiste is die alle brokers moeten volgen. Vervolgens betaalt u elke maand een vergoeding voor toegang tot een vast bedrag aan margeverleningen, of u het geld nu gebruikt of niet, beginnend bij $ 6 / maand voor een extra $ 1.000. Hoe meer geld je op je account hebt, hoe meer je kunt lenen; uw marge is ongeveer 50% van uw saldo. (Het schema van de margevergoeding is verwarrend en ver buiten de normen voor makelaarsrekeningen.) Dat is het equivalent van ongeveer 7, 2% rente, wat laag is in vergelijking met TD Ameritrade of E * Trade, maar hoog in vergelijking met Interactive Brokers.

Als uw account groot genoeg is om in aanmerking te komen voor meer dan $ 50.000 marge, is het tarief 5%.

Gouden klanten krijgen ook een extra service waarmee u geld kunt gebruiken dat wordt overgeboekt naar uw account, in plaats van twee tot drie werkdagen te wachten, tot het maximale niveau waarop u bent geabonneerd.

Kunnen gratis transacties duren?

Hoewel gratis handel een goed idee is om millennials aan boord te krijgen, zullen uiteindelijk degenen die besluiten hun belegging te laten groeien, groeien uit de beperkte functies die beschikbaar zijn op Robinhood.

De orderuitvoeringsmotor van Robinhood zoekt niet naar mogelijkheden voor prijsverbetering, iets dat beleggers die grote, veel 500 aandelen of meer verhandelen, zoeken in een makelaar. Een order met prijsverbetering vindt ofwel veel om te kopen tegen een iets lagere prijs dan de limietorder van de klant, of een hogere prijs bij verkoop. Bij Fidelity, dat $ 4, 95 per transactie in rekening brengt, bespaart prijsverbetering de belegger vaak meer geld dan ze in commissies op die grote blokken betalen. Als u slechts één aandeel per keer handelt, is gratis handelen zinvol omdat er weinig te maken valt over prijsverbetering. Als u eenmaal het punt hebt bereikt om 300 of meer aandelen tegelijk te kunnen verhandelen, wordt prijsverbetering echter een prioriteit.

Online makelaars blijven millennials overtuigen, zich houdend aan de heersende wijsheid dat ze mobiele apps, sociale tools, weinig numerieke displays nodig hebben - en een zichtbare kost van $ 0. Er zijn andere apps op de markt gekomen die zeer kleine investeringen toelaten, waaronder Divy en Clink, maar ze hebben niet de risicobeoordeling die Robinhood heeft bereikt, samen met de bijbehorende publiciteit van enorme financieringsaankondigingen.

Op een gegeven moment zullen die venture capitalists wat rendement op hun investering willen, en nul commissiehandel verwijdert een belangrijke bron van inkomsten. Maar gratis handelen is het belangrijkste kenmerk dat Robinhood biedt. Ze zullen op de een of andere manier inkomsten moeten genereren.

Veel andere makelaars hebben de afgelopen 25 jaar met de vlag van de vrije handel gevlogen, maar die diensten zijn de weg van de buggy ingeslagen.

Cryptocurrency verhandelen op Robinhood

Het openen van een account is een proces vergelijkbaar met elke online broker: identificeer uzelf, beantwoord een paar vragen om uw geschiktheid als belegger te beoordelen en koppel een bankrekening voor financiering. Zodra uw account is geopend, ontvangt u een link naar een korte video die een snel overzicht van de mobiele app biedt.

Het webplatform biedt iets meer informatie, waaronder een functie genaamd Collecties, die in wezen een lijst van bedrijven per sector is. Op zowel internet als mobiel zijn alle offertes realtime zonder beperkingen, maar anders is er weinig onderzoek beschikbaar. Portfolio-analyse is beperkt tot het weergeven van uw huidige saldo.

Klanten in 19 staten kunnen de zes beschikbare cryptocurrencies verhandelen, waaronder Bitcoin, Ethereum en Dogecoin. Er zijn realtime gegevens beschikbaar voor 10 extra cryptocurrencies, zoals Ripple, Stellar en Dash. Er is momenteel een lange wachtlijst die naar verluidt meer dan 1.000.000 mensen lang is, dus het kan een tijdje duren voordat je een uitnodiging krijgt. Je kunt je aanmelden voor de cryptofunctie in de app of op de website van Robinhood. Huidige klanten worden op de hoogte gebracht zodra cryptocurrency-handel beschikbaar is voor hun account.

Vergelijk beleggingsrekeningen Aanbieder Naam Beschrijving Adverteerder Openbaarmaking × De aanbiedingen die in deze tabel worden weergegeven, zijn afkomstig van samenwerkingsverbanden waarvan Investopedia een vergoeding ontvangt.
Aanbevolen
Laat Een Reactie Achter